Bitcoin trước đây là một tài sản sinh lời tệ hại. May mắn thay, các lựa chọn để kiếm lãi đang bắt đầu xuất hiện nhiều.
Bitcoin đã là một kho lưu trữ giá trị tuyệt vời nhưng là một tài sản có lợi nhuận tệ hại. May mắn thay, những ngày lợi nhuận BTC dưới 0,5% đang kết thúc. Các cơ hội mới nổi trong hệ sinh thái tài chính phi tập trung (DeFi ) và lớp 2 (L2 ) của Bitcoin đang thay đổi cuộc chơi. Sau đây là cách chuẩn bị cho sự bùng nổ lợi nhuận BTC sắp tới.
Khai thác Bitcoin từng là cách duy nhất để kiếm được phần thưởng BTC có ý nghĩa. Những người nắm giữ thường xuyên phải chấp nhận các nền tảng tài chính tập trung (CeFi) sơ sài — chẳng hạn như Celsius và Voyager hiện đã không còn tồn tại — hoặc lợi suất DeFi thảm hại. Tính đến ngày 5 tháng 9, nền tảng cho vay DeFi Aave đã trả cho những người gửi tiền Wrapped Bitcoin (WBTC) mức APR ít ỏi là 0,04%.
Bạn có thể xem thêm: Thợ đào Bitcoin của Nga: Các công ty công nghiệp đã đào được 54.000 BTC vào năm 2023
Điều đó đang thay đổi. Sau nhiều năm phát triển âm thầm, các mạng lưới mở rộng L2 của Bitcoin — chẳng hạn như Lightning Network, Core Chain, Rootstock (RSK) và Stacks — đang thu hút sự chú ý. Tổng giá trị bị khóa (TVL) trên các L2 của Bitcoin đã tăng vọt lên khoảng 1,4 tỷ đô la tính đến ngày 5 tháng 9, theo dữ liệu từ DeFiLlama. Con số này tăng gần 275% tính đến thời điểm hiện tại và gấp mười lần kể từ năm 2023.
Brendon Sedo của nhà phát triển L2 CoreDAO nói với Cointelegraph rằng ông hy vọng Bitcoin L2 sẽ chiếm một phần đáng kể trong vốn hóa thị trường hơn 1 nghìn tỷ đô la của Bitcoin trong những năm tới.
Staking gốc Bitcoin
Một số L2 — bao gồm Core Chain, Babylon và Spiderchain — đang khám phá staking gốc Bitcoin. Tương tự như các mạng bằng chứng cổ phần (PoS) như Ethereum. Người đặt cược Bitcoin L2 khóa BTC làm tài sản thế chấp để bảo vệ mạng lưới nhằm đổi lấy phần thưởng.
Trong khi đó, các giao thức phái sinh staking thanh khoản (LSD) đang mang lại lợi nhuận staking BTC cho nhiều L2 hơn nữa. Các giao thức này phát hành các yêu cầu được mã hóa trên các nhóm staking và bao gồm Core Earn, Bedrock, Stroom và Pell Network.
Vẫn còn sớm. Spiderchain vẫn đang trong testnet và Babylon chưa bắt đầu phát phần thưởng. Nhưng LSD của CoreChain, stBTC, đã hoạt động — và chào hàng tỷ lệ phần thưởng 8,8%.
Cao hơn đáng kể so với mạng PoS Solana mang lại lợi nhuận lần lượt là 6,85% và 7,83% — và cao hơn nhiều so với mức APR 3,4% của Ethereum tính đến ngày 5 tháng 9, theo StakingRewards.com.
Quan trọng là Core Chain trả tiền cho người stake bằng CORE, token gốc của nó, chứ không phải BTC. Hãy nhớ rằng, hãy luôn tự nghiên cứu và cân nhắc cẩn thận xem chiến lược tiền điện tử có phù hợp với bạn hay không trước khi bắt chước — nếu không bạn sẽ mất tiền!
Bitcoin L2 không chỉ là về staking. Một số — bao gồm RSK, Merlin và Stacks — đã lưu trữ các hệ sinh thái DeFi gốc Bitcoin, bao gồm các sàn giao dịch phi tập trung (ALEX, Bitflow), các giao thức cho vay (MoneyOnChain, Zest) và các nền tảng tất cả trong một như Sovryn. Merlin thậm chí còn quảng cáo một giao thức phái sinh gốc Bitcoin, Surf.
Có thể bạn quan tâm: Bitcoin là dự trữ quốc gia: Lãnh đạo phe đối lập Venezuela học hỏi chiến lược của Trump
Giao thức thanh toán Lightning Network ra mắt vào năm 2018 và vẫn đáng kính, với gần 300 triệu đô la trong TVL, theo DeFiLlama. Các nhà điều hành nút — những người cung cấp thanh khoản BTC cho các kênh thanh toán của Lightning để đổi lấy phí — kiếm được trung bình 5,62% APR bằng BTC, theo Magma, một thị trường cho các kênh Lightning.
Tương tự như khai thác Bitcoin, các nút Lightning do các cửa hàng chuyên nghiệp thống trị — như LQWD Technologies Corp — chứ không phải những người nắm giữ bán lẻ.
Lợi ích của tổ chức
Các giao thức staking BTC này sẽ không nằm ngoài tầm ngắm trong thời gian dài. Các dịch vụ staking của tổ chức, bao gồm Kiln và Figment, đã hỗ trợ staking token gốc của Stacks, STX, trả phần thưởng bằng BTC từ phí mạng. Họ có thể sớm thêm nhiều mạng hơn.
Vào tháng 5, công ty quản lý tài sản Valour đã ra mắt Valour Bitcoin Staking (BTC) SEK ETP, một sản phẩm giao dịch trên sàn giao dịch (ETP) được niêm yết trên sàn giao dịch Nordic Growth Market của Scandinavia. Nó đặt cược BTC vào Core Chain. Valour đã ra mắt nút xác thực Core Chain vào tháng 6 .
Vào ngày 3 tháng 9, công ty quản lý tài sản 21.co đã ra mắt sản phẩm bao bọc BTC được quản lý của mình, 21.co Wrapped Bitcoin (21BTC). Dự kiến sẽ có thêm nhiều thanh khoản của tổ chức theo sau.
Bitcoin được bọc
Khả năng hấp dẫn nhất đối với BTC trong DeFi là trên Ethereum. Việc ra mắt giao thức EigenLayer vào năm 2023 đã thay đổi cuộc chơi đối với tiền điện tử và BTC cũng không ngoại lệ.
EigenLayer hỗ trợ một chòm sao ngày càng tăng của “dịch vụ được xác thực tích cực” (AVS) — các giao thức tự bảo mật bằng cách sử dụng nhóm ETH được khôi phục gần 12 tỷ đô la của EigenLayer. Vào tháng 11, AVS sẽ bắt đầu trả tiền cho đặc quyền đó từ doanh thu giao thức, tạo ra lợi nhuận cho những người khôi phục.
EigenDA, AVS đầu tiên và lớn nhất của EigenLayer, đã thêm tính năng khôi phục token L2 gốc vào tháng 8. Điều này thực sự mở rộng tính năng khôi phục từ ETH và token EIGEN gốc của EigenLayer sang hầu như mọi tài sản ảo — bao gồm cả BTC đã được đóng gói.
Có thể xem thêm: TVL của Bitcoin DeFi sẽ vượt qua Ethereum trong vòng 2 năm: Thành viên Core DAO
Vào tháng 8, giao thức thanh khoản Swell đã ra mắt swBTC để trả lợi nhuận trên WBTC. Dự kiến EigenLayer sẽ sớm thêm tính năng thanh khoản BTC.
Một lựa chọn thú vị khác là Synthetix, một nền tảng phái sinh DeFi đã ra mắt giao thức V3 thế hệ tiếp theo trên Arbitrum ( ARB ) vào tháng 7. Không giống như các đối thủ cạnh tranh, Synthetix V3 được thiết kế để chấp nhận hầu như bất kỳ mã thông báo nào làm tài sản thế chấp. Các nhà cung cấp thanh khoản (LP) kiếm được phí giao dịch, cộng với các ưu đãi bổ sung trong SNX, mã thông báo gốc của Synthetix. Các LP ETH được bọc đang kiếm được 7,6% trên Arbitrum kể từ ngày 5 tháng 9.
Chỉ có một số ít nhóm hiện đang hoạt động và việc tạo nhóm mới cần có sự chấp thuận của cố vấn quản trị Synthetix. Tuy nhiên, hãy mong đợi sớm thấy nhóm WBTC trên Synthetix v3.
Một điều chắc chắn là. Cho dù trên chuỗi mở rộng Ethereum hay Bitcoin L2, việc nắm giữ BTC đang trở nên thú vị hơn nhiều. Hãy cảnh giác, nếu không cơ hội có thể vụt mất.
Kênh Bitcoin tổng hợp
Tôi là Tony Toàn, CEO và đồng sáng lập công ty Kênh Bitcoin. Với kinh nghiệm gần 10 năm giao dịch thị trường tiền điện tử, tôi mong muốn chia sẻ đến nhà đầu tư những thông tin, kiến thức bổ ích và mới nhất về thị trường crypto.
Email: [email protected]
