Morpho Protocol là gì? Đánh giá chi tiết MORPHO Token

Morpho Protocol là gì? Đây là một giao thức tài chính phi tập trung trên Ethereum, kết hợp mô hình Peer-to-Peer và Peer-to-Pool để tối ưu hóa lợi nhuận cho người dùng. Giao thức này mang lại sự hiệu quả và thanh khoản cao trong các hoạt động vay và cho vay

Để có thể tìm hiểu sâu hơn Morpho Protocol là gì và những điểm đặc biệt của dự án, hãy tham khảo bài viết sau đây từ Kênh Bitcoin!

Morpho Protocol là gì?

Morpho Protocol là một giao thức cho vay và vay mượn theo mô hình Peer-to-peer (P2P), được xây dựng trên nền tảng blockchain Ethereum.

Nó hoạt động như một lớp bổ sung cho các giao thức cho vay hiện có như Aave và Compound, nhằm cải thiện hiệu suất vay và cho vay mà vẫn giữ được tính thanh khoản cao (cho phép người dùng rút và vay bất cứ lúc nào), đồng thời bảo lưu các thông số quan trọng (như yếu tố thế chấp hay ưu đãi thanh lý…) và cung cấp lợi nhuận hấp dẫn hơn.

Mặc dù mới ra mắt vào ngày 08/06, Morpho-Compound đã nhanh chóng thu hút được 100 triệu USD thanh khoản chỉ trong khoảng thời gian từ đó đến ngày 18/07. Đặc biệt, 99.33% người vay trên Morpho đã giảm chi phí vay của họ xuống khoảng 40%.

Morpho Protocol cũng đã trải qua quá trình kiểm toán bởi nhiều công ty kiểm toán uy tín như Chain Security, Omniscia, Trail of Bits, Spearbit, Pessimistic và Solidified.

Nổi bật của dự án Morpho Protocol là gì?

Morpho Protocol được xem như một công cụ giúp tối ưu hóa thanh khoản cho các pool. Khi kết hợp với Compound, nó mang tên Morpho-Compound, và khi phối hợp với Aave thì gọi là Morpho-Aave.

Xét về Morpho-Compound, giao thức này hoạt động như một cầu nối giữa người dùng và Compound. Người dùng có thể thực hiện nạp, rút tiền, vay và trả tài sản với tính thanh khoản cùng quy trình thanh lý giống như trên Compound.

Tuy nhiên, điểm khác biệt then chốt là người dùng sẽ đạt được những vị thế với tỷ lệ tốt hơn, khi mà người cho vay nhận được lợi nhuận gần tương đương với mức phí mà người đi vay phải trả. Ngay cả trong trường hợp không có ai vay, người cho vay vẫn thu được lợi ích từ Compound, bao gồm APY và phần thưởng token COMP. Tình huống tương tự cũng áp dụng cho người vay. Mức lãi suất được cải thiện này được gọi là P2P APY.

Cụ thể, khi người cho vay đầu tư tài sản vào Compound qua giao thức Morpho, thì giao thức này sẽ chuyển tài sản vào Compound và tạo ra cTokens.

Khi người vay đặt tài sản thế chấp như token BAT, Morpho sẽ kết nối khoản vay với một hoặc nhiều người cho vay. Sau đó, nó sẽ sử dụng cTokens của những người cho vay này để rút tài sản khỏi pool của Compound và chuyển giao chúng cho người vay.

Nói chung, thay vì trực tiếp sử dụng Compound hay Aave, người dùng có thể tận dụng Morpho để nâng cao tỷ lệ lợi nhuận và giảm chi phí phải trả. Tuy nhiên, cần lưu ý rằng người dùng sẽ phải thanh toán thêm phí gas khi sử dụng Morpho Protocol.

Thông tin về Token Morpho Protocol

• Tên Token: Morpho Protocol
• Kí hiệu: MORPHO
• Nền tảng Blockchain: Ethereum
• Tiêu chuẩn Token: ERC-20
• Hợp đồng: Đang cập nhật…
• Loại Token: Quản trị.
• Tổng số lượng cung ứng: 1.000.000.000 MORPHO
• Số lượng lưu thông: Đang cập nhật…

Token MORPHO vẫn chưa chính thức được phát hành. Đội ngũ Kênh Bitcoin sẽ thông báo ngay khi có cập nhật từ dự án. Tuy nhiên, bạn có thể thử tìm hiểu và giao dịch Aevo coin qua việc đăng kí các sàn giao dịch tiền điện tử lớn nhất Việt Nam.

Cách để có và sở hữu Token MORPHO

Morpho đang thực hiện chương trình phát hành 5 triệu token MORPHO trong đợt thưởng đầu tiên, dành cho những người dùng sớm từ ngày 08/06 đến 20/09. Số lượng token mà mỗi người nhận được sẽ phụ thuộc vào tài sản mà họ cho vay hoặc vay trên nền tảng Morpho.

Đợt thưởng thứ hai sẽ bắt đầu từ ngày 20/09 với các quy định mới về việc phân phối token MORPHO.

Lợi ích khi sở hữu token MORPHO

MORPHO là token quản trị tương lai của Morpho DAO, cho phép người sở hữu tham gia bỏ phiếu cho các vấn đề như:

• Triển khai các hợp đồng thông minh của Morpho trên nhiều hệ thống và mạng lưới khác nhau.
• Chọn lọc các thị trường để niêm yết và các thông số quan trọng khác.
• Quản lý giao diện người dùng và quyền hạn qua tên miền Morpho.eth.
• Quản lý Quỹ DAO.
• Các token được Morpho phát hành ban đầu sẽ không thể chuyển nhượng, và cộng đồng sẽ quyết định xem các token này có thể chuyển nhượng trong tương lai hay không.

Đội ngũ, nhà đầu tư và đối tác của dự án Morpho

Đội ngũ dự án

Morpho được xây dựng bởi các chuyên gia nghiên cứu từ những trường đại học hàng đầu ở Pháp như Telecom Paris, ENS, Institut Polytechnique de Paris, CNRS, và Centrale Supelec.

Trong đó, CEO – Paul Frambot là một diễn giả nổi bật trong nhiều khóa học liên quan đến kinh tế blockchain tại Đại học HEC Paris, một trong những cơ sở giáo dục danh tiếng nhất về kinh tế tại Pháp.

Nhà đầu tư

Vào ngày 13 tháng 7, Morpho Protocol đã huy động thành công 18 triệu USD, với sự dẫn dắt từ hai quỹ đầu tư A16z và Variant. Bên cạnh đó, Morpho Protocol cũng nhận được tài trợ từ nhiều quỹ đầu tư lớn và nhiều nhà đầu tư thiên thần khác.

Trong số đó có:

• Andreessen Horowitz (a16z): Quỹ đầu tư mạo hiểm với 14 năm kinh nghiệm hoạt động, đã rót hàng tỷ USD vào nhiều dự án và quỹ khác nhau.
• Coinbase Ventures: Bộ phận đầu tư thuộc quản lý của Coinbase, một trong những sàn giao dịch lớn nhất tại Mỹ.

Đối tác

• CertoraInc: Nền tảng cung cấp công nghệ xác minh tự động cho các hợp đồng thông minh, giúp tăng cường bảo mật tối ưu cho người dùng của Morpho Protocol.
• SpoolFi: Giao thức cho phép truy cập DeFi một cách tự động và phân tán rủi ro, cho phép người dùng Spool tối ưu hóa lãi suất cho vay trên stablecoin nhờ vào Morpho Protocol.

Lộ trình và Cập nhật

Caterpillar: Thiết lập hệ thống tối ưu hóa nhóm thanh khoản

Người cho vay có khả năng tự động tìm kiếm người vay thích hợp và có thể kết nối lại với pool khi không có người vay nào phù hợp.

Caterpillars bao gồm 13 bộ hợp đồng thông minh khác nhau, mỗi hợp đồng tập trung vào việc tối ưu hóa một nhóm thanh khoản trong một chuỗi. Chẳng hạn như Morpho-Aave trên Polygon, Morpho-Aave trên Ethereum, Morpho-Compound trên Ethereum,…

Chrysalis: Triển khai thanh khoản linh hoạt trong PLFs

Cho phép người dùng lựa chọn nhiều mức P2P APY khác nhau mà không quá phụ thuộc vào các pool. (Ví dụ: tỷ lệ trung bình, hoặc tỷ lệ thấp hơn, cao hơn nhưng vẫn trong mức chênh lệch của pool).

Butterfly: Khởi động dịch vụ tối ưu lãi suất trong DeFi

Cho phép người cho vay tự quyết định tỷ lệ lợi nhuận APY mà họ mong muốn, bất kể là nằm trong hay ngoài mức chênh lệch của pool. Các khoản vay mượn được kết nối gần như ngay lập tức, một cách tự động và hiệu quả.

Tạm kết

Qua bài viết này, Kênh Bitcoin mong rằng bạn đã nắm qua về dự án Morpho Protocol là gì và tiềm năng dự án trong tương lai. Và xin lưu ý rằng nội dung bài viết chỉ mang tính tham khảo và không phải là lời khuyên đầu tư, chúng tôi sẽ không chịu trách nhiệm với bất kì quyết định đầu tư nào của bạn.